Placement et Trésorerie d'entreprise

Votre trésorerie mérite aussi une stratégie

La trésorerie de votre entreprise est indispensable à son fonctionnement. Mais une partie peut parfois rester durablement disponible sans être réellement utilisée.

Laisser une trésorerie excédentaire dormir sur un compte bancaire peut représenter un manque à gagner, notamment lorsque cette trésorerie est destinée à rester disponible pendant plusieurs années.

Notre rôle est de vous aider à distinguer la trésorerie nécessaire à l’activité de la trésorerie réellement excédentaire, puis à réfléchir à la manière de la placer en fonction de vos projets, de votre horizon et du niveau de risque que vous êtes prêt à accepter.

Une question simple : que doit faire votre trésorerie ?

Trésorerie d’exploitation
→ Disponible pour les besoins courants de l'entreprise.

Trésorerie de précaution
→ Sécurisée et disponible pour faire face aux imprévus.

Trésorerie excédentaire
→ Peut être investie selon l'horizon et les projets de l'entreprise.

Que faire de votre trésorerie excédentaire ?

La trésorerie excédentaire d’aujourd’hui peut devenir le financement d’un projet demain : acquisition d’un bien immobilier, développement de l’activité, investissement, croissance externe, transmission de l’entreprise ou distribution future.

Une fois les besoins de l’entreprise identifiés, plusieurs solutions peuvent être envisagées selon l’horizon de placement, le niveau de disponibilité souhaité et le niveau de risque accepté.

Il n’existe pas de solution unique : nous construisons une allocation adaptée à votre entreprise, à ses projets et à votre horizon de décision. Notre objectif n’est donc pas de rechercher uniquement le rendement, mais de faire travailler votre trésorerie tout en préservant la capacité de l’entreprise à financer ses projets futurs.

Les solutions proposées

De nombreuses solutions s’offrent aux personnes morales pour générer du rendement :

Préserver la disponibilité

comptes à terme et solutions de trésorerie ;
supports prudents ;
contrats de capitalisation adaptés aux personnes morales

Valoriser une trésorerie à moyen terme

obligations et solutions obligataires ;
produits structurés, selon les caractéristiques et le niveau de protection recherché ;
Immobilier.

Investir à long terme

immobilier ;
capital-Investissement ;
autre solutions permettant de diversifier les actifs de l'entreprise.

Notre rôle n’est pas de rechercher le placement offrant le rendement le plus élevé. Nous cherchons d’abord à comprendre les besoins et les projets de l’entreprise afin de déterminer quelle partie de sa trésorerie peut être investie et dans quelles conditions. Nous travaillons en synergie avec l’expert-comptable du dirigeant pour que la stratégie de placement soit cohérente avec la situation et les perspectives de l’entreprise.

Emmanuel Hériau

Gérant

Focus sur le capital-investissement - Investir dans l'économie réelle

Le capital-investissement séduit de nombreux dirigeants car il leur permet d’investir dans des entreprises et des projets concrets, dans un univers qui leur est souvent plus familier que certains placements financiers traditionnels.

Entrepreneur eux-mêmes, les dirigeants comprennent et apprécient souvent la logique d’investissement dans le développement d’une entreprise : accompagner sa croissance, financer ses projets et participer à la création de valeur.

Cette classe d’actifs permet également de diversifier une partie de leur patrimoine au-delà de leur propre entreprise, tout en recherchant un potentiel de performance à long terme.

En contrepartie, le capital-investissement implique un risque de perte en capital et une durée d’investissement généralement longue. Il doit donc être réservé à une partie de la trésorerie dont l’entreprise n’a pas besoin à court ou moyen terme.

Chez CM CONSEIL & ASSOCIÉS, nous étudions avec vous la place que le capital-investissement peut occuper dans votre stratégie de trésorerie, en fonction de vos projets, de votre horizon d’investissement et de vos objectifs.

Diversifiez vos placements

Bien évidemment, il faut diversifier ses placements et ne pas choisir une seule et unique solution. La diversification permet de réduire le risque tout en visant un rendement correct permettant de protéger la trésorerie long-terme de la personne morale de l’inflation.